Что такое маржа: формула расчета, виды и назначение показателя

17.03.2017 Участнику закупок

Здравствуйте, уважаемый(ая) коллега! В сегодняшней статье речь пойдет о таком известном экономическом термине, как маржа. Многие начинающие предприниматели, а также участники закупок понятия не имеют, что это такое и как она рассчитывается. Данный термин в зависимости от того, в какой сфере он используется, имеет различные значения. Поэтому в данной статье мы рассмотрим самые распространенные виды маржи и детально остановимся на марже в торговле, т.к. именно она представляет наибольший интерес для поставщиков, участвующих в государственных и коммерческих тендерах.

1. Что такое маржа простыми словами? 2. Виды маржи 3. Маржа и прибыль: в чем разница? 4. Чем отличается маржа от наценки? 5. Заключение

1. Что такое маржа простыми словами?

Термин “маржа” чаще всего встречается в таких сферах, как торговля, биржевая торговля, страхование и банковская деятельность. В зависимости от сферы деятельности, в которой этот термин используется, он может обладать своей спецификой.

Маржа (от англ. Margin — разница, преимущество) — разница между ценами товаров, курсами ценных бумаг, процентными ставками и прочими показателями. Такая разница может выражаться, как в абсолютных величинах (например, рубль, доллар, евро), так и в процентах (%).

Простыми словами маржа в торговле — это разница между себестоимостью товара (стоимостью его изготовления или закупочной стоимостью) и его конечной (отпускной) ценой. Т.е. это некий показатель эффективности экономической деятельности конкретно взятой компании или предпринимателя.

• В данном случае это относительная величина, которая выражается в % и определяется по следующей формуле:
• М = П/Д * 100%,
• Где:
• П — прибыль, которая определяется по формуле:
• П = отпускная цена — себестоимость
• Д — доход (отпускная цена).
• В промышленности норма маржи составляет 20%, а в торговле – 30%.

Однако хочу отметить, что маржа в нашем и западном понимании сильно отличается. У европейских коллег она представляет собой отношение прибыли от продажи товара к его отпускной цене. У нас же для расчета используется чистая прибыль, а именно (отпускная цена — себестоимость).

2. Виды маржи

В данном разделе статьи мы с вами рассмотрим самые распространенные виды маржи. Итак, давайте начнем…

2.1 Валовая (гросс) маржа

Валовая маржа (англ. gross margin) — это процент от общего объема выручки компании, который она сохраняет после понесенных прямых расходов, связанных с производством своих товаров и услуг.

1. Валовая маржа рассчитывается по следующей формуле:
2. ВМ = (ВП/ ОП) *100%,
3. Где:
4. ВП — валовая прибыль, которая определяется как:
5. ВП = ОП — СС
6. ОП — объем продаж (выручка); СС — себестоимость проданных товаров;
7. Таким образом, чем выше у компании показатель ВМ, тем больше средств сохраняет компания на каждый рубль продаж для обслуживания прочих своих расходов и обязательств.
8. Отношение ВМ к сумме выручки от реализации товара называется коэффициентом валовой маржи.

2.2 Маржа прибыли

Существует еще одно понятие, которое аналогично валовой марже. Это понятие — маржа прибыли. Этот показатель определяет рентабельность продаж, т.е. долю прибыли в общем объеме выручки компании.

2.3 Вариационная маржа

Вариационная маржа — сумма, уплачиваемая/получаемая банком или участником торгов на бирже в связи с изменением денежного обязательства по одной позиции в результате её корректировки по рынку.

Данный термин используется в биржевой деятельности. Вообще для биржевиков существует масса калькуляторов для расчета маржи. Вы без труда их найдете в интернете по данному поисковому запросу.

2.4 Чистая процентная маржа (банковская процентная маржа)

Чистая процентная маржа — один из ключевых показателей оценки эффективности банковской деятельности. ЧПМ определяется как отношение разницы между процентными (комиссионными) доходами и процентными (комиссионными) расходами к активам финансовой организации.

• Формула для расчета чистой процентной маржи выглядит следующим образом:
• ЧПМ = (ДП — РП)/АД,
• Где:
• ДП — процентные (комиссионные) доходы; РП — процентные (комиссионные) расходы;
• АД — активы, приносящие доход.

Как правило, показатели ЧПМ финансовых учреждений можно найти в открытых источниках. Этот показатель очень важен для оценки устойчивости финансовой организации при открытии в ней счета.

2.5 Гарантийная маржа

Гарантийная маржа — это разница между стоимостью залога и величиной выданного кредита.

2.6 Кредитная маржа

Кредитная маржа — разница между оценочной стоимостью товара и размером кредита (займа), выданного финансовой организацией для покупки этого товара.

2.7 Банковская маржа

Банковская маржа (bank margin) — это разница между ставками кредитного и депозитного процента, кредитными ставками для отдельных заемщиков, либо процентными ставками по активным и пассивным операциям.

На показатель БМ оказывают влияние сроки выдаваемых кредитов, сроки хранения депозитов (вкладов), а также проценты по этим кредитам или депозитам.

2.8 Фронт и бэк маржа

Эти два термина следует рассматривать вместе, т.к. они связаны между собой,

Фронт маржа – это прибыль с наценки, а бэк маржа – это прибыль, полученная компанией от скидок, акций и бонусов.

3. Маржа и прибыль: в чем разница?

Некоторые специалисты склоняются к тому, что маржа и прибыль являются равнозначными понятиями. Однако на практике эти понятия отличаются друг от друга.

1. Маржа — это разница между показателями, а прибыль — конечный финансовый результат. Формула расчёта прибыли приведена ниже:
2. Прибыль = В – СП – КИ – УЗ – ПУ + ПП – ВР + ВД – ПР + ПД
3. Где:
4. В — выручка; СП — себестоимость продукции; КИ — коммерческие издержки; УЗ — управленческие затраты; ПУ — проценты уплаченные; ПП — проценты полученные; ВР — внереализованные расходы; ВД — внереализованные доходы; ПР — прочие расходы;
5. ПД — прочие доходы.

После этого на полученное значение начисляется налог на прибыль. И после вычета этого налога получается — чистая прибыль.

Подводя итог всему вышесказанному можно сказать, что при расчете маржи учитывается только один тип издержек — переменные затраты, которые закладываются в себестоимость производства продукции. А при расчете прибыли учитываются все расходы и доходы, которые несет компания при производстве своей продукции (или оказании услуг).

4. Чем отличается маржа от наценки?

Очень часто маржу ошибочно путают с торговой наценкой. Наценка — отношение прибыли от продажи товара к его себестоимости. Для того чтобы у вас больше не возникало путаницы, запомните одно простое правило:

Маржа это отношение прибыли к цене, а наценка это отношение прибыли к себестоимости.

Давайте на конкретном примере попробуем определить разницу.

Предположим, вы приобрели товар за 1000 рублей, а продали его за 1500 рублей. Т.е. размер наценки в нашем случае составил:

• Н = (1500-1000)/1000 * 100% = 50%
• Теперь давайте определим размер маржи:
• М = (1500-1000)/1500 * 100% = 33,3%
• Соотношение между показателями маржи и наценки для наглядности приведено в таблице ниже:

Важный момент: Торговая наценка очень часто бывает больше 100% (200, 300, 500 и даже 1000%), а вот маржа не может превышать 100%.

Для того чтобы лучше понять разницу между двумя этими понятиями, предлагаю вам посмотреть небольшое видео:

5. Заключение

Как вы уже смогли понять, маржа это аналитический инструмент для оценки эффективности компании (за исключением биржевой торговли). И прежде чем наращивать производство, выводить на рынок новый товар или услугу необходимо оценить начальное значение маржи. Если вы увеличиваете отпускную стоимость товара, а размер маржи при этом не увеличивается, то это говорит лишь о том, что размер издержек на его производство также растет. И при такой динамике существует риск оказаться в убытке.

На этом, пожалуй, все. Надеюсь, что теперь вы имеете необходимое представление о том, что такое маржа и каким образом она рассчитывается.

P.S.: Если после изучения вышеизложенного материала у вас остались вопросы, то задавайте их в х к этой статье. Обязательно ставьте лайки и делитесь ссылками на статью со своими друзьями и коллегами в социальных сетях.

Что такое маржа и как её рассчитать? Подробный обзор понятия для новичков + формулы расчёта Ссылка на основную публикацию

Источник: https://zakupkihelp.ru/uchastniku-zakupok/chto-takoe-marzha.html

Как рассчитать маржинальность: формула расчета, что это простыми словами

Получение прибыли – цель деятельности любого коммерческого предприятия. Для ее увеличения необходимо иметь представление о марже и маржинальности. Ведь именно правильное их определение поможет понять, в каком направлении двигаться предприятию – сокращать затраты или увеличивать стоимость товара. А инвестору такое понимание поможет определиться с направлениями своих финансовых вложений.

Что это такое простыми словами

Маржинальность – одно из главных понятий в предпринимательском, биржевом и в банковском деле. Под ней подразумевается разница между себестоимостью произведенной продукции (затратами на ее изготовление) и  ценой, уплачиваемой покупателем. Не зря слово «маржа» в переводе означает «разница» (margin).

Также под маржинальностью нередко подразумевается прибыль с каждой единицы продукции и коэффициент прибыльности. Последний помогает определить успешность деятельности любого предприятия.

Видео: маржинальность — это простыми словами:

Начинающему бизнесмену важно запомнить товары с высокой маржинальностью. Они имеют высокий уровень спроса и всегда востребованы на рынке, поскольку, как правило, представлены всего одним или несколькими продавцами.  Это позволяет производителю получить от их продажи бОльшую прибыль.  К высокомаржинальным относятся следующие товары:

• сезонная продукция, реализуемая, как правило, в определенные даты;
• брендовая продукция.

Примерами товаров с высоким уровнем маржинальности являются: цветы, безалкогольная продукция, хэнд-мейд, элитный алкоголь, дорогие сорта чая и кофе…

Товары с высокой маржинальностью

Согласно опросу ритейлеров, самыми высокомаржинальными товарами являются:

1. Безалкогольная продукция. Эта категория товаров обладает наиболее высокой наценкой. Действительно, затраты на производство этой продукции минимальны, а цены держатся на высоком уровне. Это достигается в основном за счет успешной рекламной кампании и пропаганды определенного образа жизни, которая эффективно действует на целевую аудиторию – подростков и молодежь. Это, в первую очередь, касается газированных напитков. Однако не отстает и простая питьевая вода. Особенно маржа возрастает при ее продаже на курортах. Детская вода является самым маржинальным товаром в этой категории.
2. Цветы. Маржинальность этого товара также зависит от сезона. К определенным датам (8 марта, 14 февраля) цена на эти товары поднимается в разы.
3. Товары ручной работы. Только автор такого товара имеет представление о его фактической стоимости. В виду его уникальности цена может существенно подниматься.
4. Праздничная символика. Многие покупатели не могут обойтись на празднике без определённых атрибутов. К ним относятся, например, нарядные колпаки, свечи на торт, воздушные шарики, открытки и т.д. Эти товары у населения прочно ассоциируются с праздником. Затраты на их изготовление ничтожно малы и несопоставимы с высокими ценами на них в магазинах.
5. Бижутерия. Этот товар широко востребован, потому что не стоит так дорого, как украшения из настоящих драгоценных камней. Поскольку для изготовления бижутерии используются дешевые ненатуральные материалы, то себестоимость таких изделий относительно низкая.

С этим списком товаров с высоким уровнем маржинальности не повредит ознакомиться начинающим предпринимателям, чтобы правильно определить свою нишу на рынке.

В бизнесе

С понятием маржинальности товара тесно связано понятие маржинальности бизнеса. Последнее является более широким термином.  Оно означает способность бизнеса приносить его владельцам чистую прибыль на вложенный капитал в расчете на год. Измеряется показатель в процентах.

Приведем пример. Допустим, предприниматель вложил в бизнес 1 млн.руб. Через год размер чистой прибыли составил 200 тыс.руб. Чтобы рассчитать маржинальность бизнеса, или норму рентабельности, разделим чистую прибыль на величину вложенных средств. Получим 20%.

Знание этого понятия необходимо не столько основателям бизнеса, сколько инвесторам. Для успешного вложения средств целесообразно оценить не только маржинальность бизнеса в целом, но и отдельных его проектов. Наиболее высокомаржинальным видом бизнеса, особенно в России, является торговля.

В банковском деле

Для чего нужен расчет этих показателей

Маржинальность представляет интерес следующим категориям бизнесменов:

• собственникам бизнеса;
• инвесторам.

Инвесторам он необходим, в первую очередь, для того, чтобы определить, в какой бизнес предпочтительнее вкладывать средства, чтобы получить большую отдачу. Прежде чем основать новый бизнес, следует определить нишу.

Чтобы бизнес был успешным, необходимо выбирать наиболее высокомаржинальные сферы бизнеса.

Поэтому, первое, что делает будущий собственник бизнеса – это производит расчет показателей маржинальности интересующего его бизнеса в целом и товаров в частности.

Как рассчитать маржинальность: формула расчета

Маржинальность можно рассчитать в абсолютном и относительном значениях.

В денежном выражении

• В абсолютном, или денежном выражении, маржинальность продаж равна наценке и вычисляется по следующей формуле:
• М = ЦТ – С,
• где М – маржинальность;
• ЦТ – цена товара;
• С – себестоимость.
• Маржу также можно рассчитать по формуле:
• М = выручка от продаж – затраты переменные

В процентах

Однако для большей информативности рекомендуется использовать формулу расчета маржинальности в процентном выражении:

М = (ЦТ – С) / ЦТ х 100

Приведем наглядный пример расчёта маржинальности продаж вымышленной фирмы «Василек». Для этого нам потребуются данные отчета о прибыли и убытках. Данные приведены в тыс. руб.

Показатель	Период
2017	2018
Продажи	190 000	200 000
Себестоимость реализованной продукции	160 000	180 000
Валовая прибыль	20 000	40 000
Расходы коммерческие	19 000	30 000
Прибыль от продаж	900	2 000
Проценты к уплате
Прочие доходы	40	900
Прочие расходы	-80	-1 000
Прибыль до налогообложения	850	1900
Налоги	-100	-500
Доходы после налогообложения	700	1700

Желтым цветом выделены данные, необходимые для расчета.

Получается, маржинальность продаж фирмы «Василек» за 2017 год составляет 15,8% (190 000 – 160 000) / 190000.

Отличие маржинальности от наценки

После изучения представленного материала могло сложиться ошибочное мнение об идентичности понятий «маржа» и «наценка». Конечно, эти термины имеют много сходства, но обладают и существенными различиями. Так, маржа является показателем дохода после вычета обязательных затрат. А наценка представляет добавочную цену на товар.

Различаются они и методиками расчета. Так, расчет маржи имеет зависимость от общей прибыли фирмы. А вычисление значения наценки зависит от первоначальной стоимости продукции.

1. Маржа и наценка рассчитываются по разным формулам. Для начала приведем формулу расчета маржи:
2. Маржа = (Цена при продаже — Себестоимость) / Цена при продаже х 100
3. В свою очередь, формула наценки выглядит следующим образом:
4. Наценка = (Цена при продаже — Себестоимость) / Себестоимость х 100

Таким образом, отличаются они только знаменателем. При этом если рассчитывать наценку и маржу в абсолютных показателях, то они будут иметь одинаковое значение. Различаться они будут только по относительным показателям. В этом случае размер наценки будет превышать маржу.

Приведем простой пример. Допустим, некий товар стоит 10 рублей, его себестоимость равна 9 рублей. Наценка и маржа составят 10 — 9 = 1 (рубль). В относительном выражении они будут различаться: наценка составит 1/9=11,11% , маржа 1/10=10%

Другое различие между маржей и наценкой состоит в том, что маржа никогда не может быть равна 100%. Это объясняется тем, что себестоимость не может быть равна нулю. А наценка может.

Маржа и наценка нужны для отслеживания изменения ситуации во времени. При этом наценка и маржинальность прямо пропорциональны друг другу: чем выше наценка – тем больше маржинальность. Отсюда можно сделать вывод, что для получения большей прибыли следует поднять наценку.

С помощью наценки и маржи вы можете отследить то, как меняется ситуация со временем. Чем больше уровень наценки, тем выше маржинальность. Из этого следует, что для увеличения прибыли и развития бизнеса нужно увеличивать наценку на товар.

Еще одно понятие, которое следует ввести в данной теме – валовая маржа. Не следует ее путать с маржой и наценкой. Валовая маржа – это процент от общего размера выручки после вычета прямых затрат (которые связаны с производством продукции и оказанием услуг).

Сама по себе валовая маржа никак не характеризует финансовое состояние компании. В этом нам поможет такой показатель, как коэффициент валовой маржи (КВМ). С его помощью можно отследить динамику экономической эффективности компании, а также соотнести этот показатель с конкурентами. Формула представлена в следующем виде:

• КВМ = ВМ/ ВР,
• где ВМ – валовая маржа;
• ВР – выручка от реализации продукции.
• Этот показатель необходим также для расчета точки безубыточности и силы влияния операционного рычага.

Определение точки безубыточности

Для большей информативности помимо показателей маржинальности следует рассчитать и точку безубыточности. Она показывает такую ситуацию, когда предприятие окупает все затраты на производство продукции, не получая при этом прибыль.

Определение точки безубыточности наглядно представлено на рисунке.

Судя по рисунку, точка безубыточности находится на пересечении линий выручки и валовых затрат и равняется 40% объема продаж. Т.е. предприятие достигнет точки безубыточности при реализации 40% товаров.

1. Таким образом, расчет маржинальности (маржи) необходим для оценки финансового состояния предприятия, успешного ведения бизнеса, сопоставимости результатов с конкурентами.
2. Рекомендуем посмотреть также что такое маркетинг простыми словами и его виды.
3. Как оформить и что должно быть в личном деле сотрудника.

Что такое организационная структура  https://delat-delo.ru/spravochnik/terminy/organizatsionnaya-struktura-predpriyatiya.html   управления предприятием.

Источник: https://delat-delo.ru/spravochnik/terminy/marzhinalnost.html

Как рассчитать маржу — формулы для расчета уровеня и наценки в процентах

Понятия наценки и маржи, которые многие слышали, зачастую обозначают одним понятием – прибыль. В общих чертах, безусловно, они схожи, но всё же разница между ними разительна. В нашей статье мы разберемся в данных понятиях подробно, так, чтобы данные два понятия не были «расчесаны под одну гребенку», а также разберемся, как правильно рассчитывать маржу.

Дорогой читатель! Наши статьи рассказывают о типовых способах решения юридических вопросов, но каждый случай носит уникальный характер.

Если вы хотите узнать, как решить именно Вашу проблему — обращайтесь в форму онлайн-консультанта справа или звоните по телефону.

Это быстро и бесплатно!

Какая разница между наценкой и маржей?

Маржа – это отношение между ценой товара на рынке к прибыли от его продажи, основной доход компании после того, как вычтены все расходы, измеряемые в процентном соотношении. Маржа в связи с особенностями расчета не может быть равной 100%.

Наценка – это сумма разницы между себестоимостью товара к его отпускной цене, по которой он отпускается покупателю. Наценка нацелена на покрытие расходов, которые понес продавец или производитель в связи с производством, хранением, реализацией и доставкой товара. Размер наценки формируется рынком, но регулируется административными методами.

Например, товар, который был куплен за 100 рублей, продается за 150 рублей, в этом случае:

• (150-100)/150=0,33, в процентном соотношении 33,3% – маржа;
• (150-100)/100=0,5, в процентном соотношении 50% – наценка;

Из данных примеров следует, что наценка – это всего лишь надбавка к себестоимости товара, а маржа – это общий доход который получит компания после вычета всех обязательных платежей.

Отличия маржи от наценки:

1. Предельно допустимый объем – маржа не может быть равна 100%, а наценка может.
2. Сущность. Маржа отражает доход после вычета необходимых расходов, а наценка – прибавку к стоимости товара.
3. Расчет. Маржа рассчитывается исходя из дохода организации, а наценка исходя из себестоимости товара.
4. Соотношение. Если наценка выше, то и маржа будет выше, но второй показатель всегда будет ниже.

Расчет

Маржа рассчитывается по следующей формуле:

Расшифровка показателей, используемых при расчете маржи:

• ПЕ – маржа (прибыль за единицу товара);
• ОЦ – стоимость продукции, по которой она отпускается покупателю;
• СП – себестоимость товара;

Формула для расчета маржинальности или процента прибыльности:

Где:

• К – коэффициент прибыльности в процентном соотношении;
• П. – получаемый доход за единицу товара;
• ОЦ – стоимость продукции, по которой она отпускается покупателю;

В современной экономике и маркетинге, когда речь идет о марже, специалисты отмечают важность принятия во внимание разницу между двумя показателями. Этими показателями является коэффициент прибыльности от продажи и прибыль за единицу товара.

Говоря про маржу, экономисты и маркетологи отмечают важность разницы между прибылью за единицу товара и общим коэффициентом прибыльности при продаже. Маржа важный показатель, так как она является ключевым фактором при ценообразовании, выгодности трат на маркетинг, а также анализа прибыльности клиента и прогноза общей доходности.

Как пользоваться формулой в Excel?

Для начала необходимо создать документ в формате Exc.

Перед началом заведения формулы в таблице, вспомним правила из школьного курса математики, одним из которых является необходимость брать выражение в скобки.

Расчет наценки

Выбираем ячейку в таблице, нажимаем на нее.

Пишем без пробела соответствующий формуле знак или активизируем ячейки по следующей формуле (выполнять по инструкции):

• =(цена – себестоимость)/ себестоимость * 100 (нажимаем ENTER);

При правильном заполнении в поле наценка должно выйти значение 37,5.

Расчет маржи

• =(цена – себестоимость)/ цена * 100 (нажимаем ENTER);

При правильном заполнении формулы должно получиться 27,27.

При получении непонятного значения, например 27, 272727…. Нужно в опции «формат ячеек» в функции «число» выбрать нужное число десятичных знаков.

При проведении расчетов нужно необходимо всегда выбирать значения: «финансовый, числовой или денежный». Если в формате ячеек выбраны другие значения расчет не будет произведен или будет рассчитан некорректно.

Валовая маржа в России и Европе

• Под понятием валовой маржи в России понимается прибыль, вырученная организацией от продажи товара и теми переменными затратами на ее производство, содержание, реализацию и хранение.
• Для расчета валовой маржи также существует формула.
• Выглядит она так:

ВР – Зпер = маржа валовая

Где:

• ВР – прибыль которую получает организация от продажи товара;
• Зпер. – затраты на производство, содержание, хранение, реализацию и доставку товара;

Именно этот показатель является основным состоянием предприятия на момент расчета. Вложенная организацией сумма в производство, на так называемые переменные затраты, показывает маржинальный валовый доход.

Gross margin или по-другому маржа, в Европе, является процентом от общего дохода предприятия от продажи товара после оплаты всех необходимых расходов. Расчет валовой маржи в Европе рассчитывается в процентах.

Отличия биржевой и маржи в торговле

Для начала, скажем, что такое понятие, как маржа существует в разных сферах, таких как торговля и биржа:

1. Маржа в торговле – понятие достаточно распространенное ввиду торговой деятельности.
2. Биржевая маржа – специфическое понятие, применяемое исключительно на биржах.

Для многих эти два понятия совершенно идентичны.

Но это не так, ввиду существенных отличий, таких как:

• отношение между ценой товара на рынке и прибылью – маржа;
• отношение себестоимости товара изначально и прибыли – наценка;

Разница между понятиями цены товара и его себестоимости, которая рассчитывается по формуле: (цена товара – себестоимость) / цена товара x 100% = маржа – это как раз то, что широко применяется в экономике.

При расчете по этой формуле могут быть использованы совершенно любые валюты.

Использование расчетов в биржевой деятельности

При продаже фьючерсов на бирже, часто применяется понятие биржевой маржи. Маржей на биржах выступает разница в изменениях котировок. После открытия позиции начинается расчет маржи.

Для того, чтобы было наиболее понятно разберем один пример:

Стоимость фьючерса, который вы приобрели 110000 пунктов на индекс РТС. Буквально через пять минут стоимость возросла до 110100 пунктов.

Итого размер вариационной маржи составил 110000-110100=100 пунктов. Если в рублях – ваша прибыль 67 рублей. При открытой позиции в конце сессии, торговая маржа переместится в накопленный доход. На следующий день все повторится снова по той же схеме.

Итак, подведем общий итог, отличия между данными понятиями существуют. Для человека без экономического образования и работы по такому направлению данные понятия будут идентичны. И все – же теперь мы знаем, что это не так.

Источник: https://hardcorecase.ru/data/perevod/marzha.html

Маржа формула расчета — Помощ юриста

Маржа (англ. margin – разница, преимущество) – один из видов прибыли, абсолютный показатель функционирования предприятия, отражающий результат основной и дополнительной деятельности.

В отличие от относительных показателей (например, рентабельности) маржа необходима только для анализа внутренней ситуации в организации, данный показатель не позволяет сравнивать несколько компаний между собой. В общем виде маржа отражает разницу между двумя экономическими или финансовыми показателями.

Что такое маржа

В торговле маржа – это торговая наценка, процент, прибавляемый к цене для получения конечного результата.

Что такое наценка и маржа в торговле, а также чем они отличаются и на что следует обращать внимание при разговоре о них, наглядно рассказывает видео:

В микроэкономике маржа (grossprofit — GP) – разновидность прибыли, отражающая разницу между выручкой и затратами на изготавливаемую продукцию, выполняемые работы и оказываемые услуги или разницу между ценой и себестоимостью единицы товара. Данный вид прибыли совпадает с показателем «прибыль от реализации».

Также в рамках экономики фирмы выделяют маржинальный доход (contributionmargin — CM) – еще один вид прибыли, который показывает разницу между выручкой и переменными затратами. Данный вид прибыли помогает сделать выводы о доле переменных затрат в выручке.

Для коммерческих банков маржа – это разница между процентами на выдаваемые кредиты и используемые депозиты. Маржу и маржинальный доход можно измерить как в стоимостном выражении, так и в процентах (отношение переменных затрат к выручке).

На рынке ценных бумаг под маржой понимается залог, который можно оставить для получения кредита, товаров и иных ценностей. Они необходимы для сделок на рынке ценных бумаг.

Кредит на основе маржи отличается от традиционного тем, что в этом случае залог составляет только часть от суммы кредита или суммы предполагаемой сделки. Обычно доля маржи составляет до 25% от величины займа.

Маржой также называют денежный аванс, предоставляемый при покупке фьючерсов.

Валовая и процентная маржа

Еще одним названием маржинального дохода является понятие «валовая маржа» (grossprofit– GP). Данный показатель отражает разницу между выручкой и общими или переменными затратами. Показатель необходим для анализа прибыли с учетом себестоимости.

Процентная маржа показывает отношение общих и переменных затрат к выручке (доход). Этот вид прибыли отражает долю затрат по отношению к выручке.

Выручка (TR– totalrevenue) – доход, произведение цены единицы продукции и объема производства и продаж. Общие затраты (TC– totalcost) – себестоимость, состоящая из всех статей калькуляции (материалы, электроэнергия, заработная плата, амортизация и т.д.).

• Себестоимость разделяют на два типа затрат – постоянные и переменные.
• К постоянным затратам (FC– fixedcost) относят те, которые не меняются при изменении мощности (объемов производства), например, амортизация, заработная плата директора и проч.
• К переменным затратам (VC– variablecost) относят те, которые увеличиваются/уменьшаются в связи с изменением объемов производства, например, заработок основных рабочих, сырье, материалы и проч.

Маржа — формула расчета

1. Валовая маржа рассчитывается по следующей формуле:
2. GP=TR-TC или CM=TR-VC
3. где GP– валовая маржа, CM– валовый маржинальный доход.

4. Процентная маржа рассчитывается по следующей формуле:
5. GP=TC/TR или CM=VC/TR,
6. где GP– процентная маржа, CM– процентный маржинальный доход.
7. TR=P*Q,
8. где TR– выручка, P– цена единицы продукции в денежном выражении, Q– количество проданных продуктов в натуральном выражении.

9. TC=FC+VC, VC=TC-FC
10. где TC– полная себестоимость, FC– постоянные затраты, VC– переменные затраты.
12. Валовая маржа рассчитывается как разница между доходами и затратами, процентная — как отношение затрат к доходам.
13. После расчета величины маржи можно найти коэффициент маржинального дохода, равный отношению маржи к выручке:
14. Кмд=GP/TRили Кмд=CM/TR,
15. где Кмд – коэффициент маржинального дохода.
16. Данный показатель Кмд отражает долю маржи в общей выручке организации, его также называют нормой маржинального дохода.

Для промышленных предприятий норма маржи составляет 20%, для торговых – 30%. В общем виде коэффициент маржинального дохода равен рентабельности продаж (по марже).

— рентабельность продаж, разница между маржой и наценкой:

(36 голос., 4,10

Источник: https://helperjur.ru/marzha-formula-rascheta.html

Маржинальность это. Формулы и примеры расчета

Маржинальность – это показатель эффективности основной деятельности компании. Чем он выше, тем выше эффективность. Кроме того, маржа позволяет оценить, насколько доходны продукты, производимые предприятием. Смотрите, по каким формулам рассчитать показатель, как его анализировать и с какими данными сравнивать.

Читать все статьи журнала «Финансовый директор» бесплатно >>>

Понятие маржи и маржинальности имеет несколько значений. Предлагаем разобраться в вопросе и выяснить, что это за коэффициент и по каким формулам его рассчитывать.

Маржинальность – это…

О понятии маржинальность сложилось довольно расплывчатое представление. Термин происходит от английского слова margin. В английском он имеет несколько смысловых значений, среди которых не только прибыль, но и запас и даже гарантийный взнос.

В финансовом контексте под маржей биржевой жаргон подразумевает обеспечение или залог сделок для покрытия кредитного риска. Торговля «с плечом» называется маржинальной торговлей.

В контексте финансового менеджмента термин используется на стыке значений «запас» и «прибыль»: маржей называют разницу между ценой продукта и переменными расходами, относимыми на продукт.

Простыми словами, маржинальность – это «запас» в цене, из которого формируется прибыль и средства необходимые для покрытия постоянных расходов.

К такой марже применяют термин – маржинальная прибыль или английский аналог – contribution margin.

В управленческом учете часто используют величину, относимую на всю проданную продукцию – валовую маржу, а не только приходящуюся на отдельную единицу.

Чем больше «запас» или зазор между ценой и переменными затратами, тем выше маржинальность продукта, тем более эффективно его производство при прочих равных условиях.

Предельный продукт – дополнительная продукция, создаваемая при добавлении дополнительной единицы фактора производства – труда, капитала, а предельная полезность – увеличение полезности при потреблении дополнительной единицы блага.

Скачайте и возьмите в работу:

Как рассчитать маржинальность

Для целей финансового менеджмента и управленческого учета актуальным является понятие маржи как разницы между ценой и переменными расходами на продукт.

Чаще всего маржа рассчитывается в процентах, но в российской практике понятие маржа часто используется как синоним валовой прибыли (см.

также какие данные потребуются для анализа валовой прибыли в Excel). Формула маржинальности в этом случае:

• Margin = TR — COGS, (1)
• где: TR – выручка от продажи (Total Revenue);
• COGS – себестоимость проданных товаров (Cost of Goods Sold).
• Есть интерпретация формулы для торговой компании:
• Margin = TR – TR / (1 + tm) — VC, (2)
• где: tm – торговая наценка (trade markup);
• VC – переменные издержки (Variable Cost).
• Для торговой компании COGS = TR / (1 + tm) + VC, себестоимость состоит из стоимости закупки товаров и прочих переменных расходов.
• Маржинальность, как доля маржи в выручке (Gross Profit Margin – в английском варианте) в виде формулы записывается следующим образом:
• GPM = Margin / TR = (TR — COGS)/ TR (3).
• Маржинальная прибыль: формула

Пример расчета

Финансовый директор производственной компании «Горшки обжигаем» анализирует деятельность с 2015 по 2019 год. У компании росла выручка в течение всего этого периода, за исключением кризисного 2018 года, в 2019 году рост возобновился.

В состав себестоимости производства входят:

• затраты на сырье и материалы;
• оплата труда, НДФЛ и взносы;
• услуги подрядчиков.

Затраты на сырье и материалы растут пропорционально выручке, в 2019 году удалось на 10% снизить затраты сырья и материалов в натуральном выражении. Оплата труда и услуг подрядчиков за этот период практически не менялась.

Также финансовый директор учел другие расходы: управленческие, коммерческие и прочие, а также прочие налоги – те, которые не платятся из прибыли, и налог на прибыль. У компании нет своего имущества, поэтому нет амортизации.

В результате расчетов получился аналитический отчет о прибылях и убытках (табл. 1).

Таблица 1. Аналитический отчет о прибылях и убытках за 2015–2019 гг. (тыс. руб.)

2015	2016	2017	2018	2019
Выручка	100 000	120 000	130 000	125 000	135 000
Себестоимость	85 000	94 000	98 500	96 250	94 675
Сырье и материалы	45 000	54 000	58 500	56 250	54 675
Оплата труда, НДФЛ и взносы	30 000	30 000	30 000	30 000	30 000
Услуги подрядчиков	10 000	10 000	10 000	10 000	10 000
Валовая маржа	15 000	26 000	31 500	28 750	40 325
Маржинальность	15,0%	21,7%	24,2%	23,0%	29,9%
Управленческие расходы	3 000	3 300	3 400	3 500	5 500
Коммерческие расходы	5 700	5 700	5 700	5 700	6 500
Прочие расходы / Доходы	345	456	543	685	655
Налоги прочие	455	455	455	455	455
Прибыль до уплаты налогов	5 500	16 089	21 402	18 410	27 215
Рентабельность продаж	6%	13%	16%	15%	20%
Налог на прибыль (20%)	1 100	3 218	4 280	3 682	5 443
Чистая прибыль (см. подробнее, как ее считать и анализировать)	4 400	12 871	17 122	14 728	21 772

Валовая маржа рассчитана по формуле (1) как разность между выручкой и себестоимостью, которая в свою очередь складывается из расходов на сырье и материалы, оплаты труда и услуг подрядчиков. Маржинальность считалась по формуле (3).

Чтобы выяснить, по каким причинам изменился маржинальный доход по сравнению с предыдущим периодом или планом, а также какие факторы оказали на него наибольшее влияние, проведите факторный анализ изменений маржинального дохода.

Чем выше маржинальность, тем выше эффективность деятельности компании или производства. Показатель обычно сравнивают за период времени, например, к предыдущему году, отмечая рост или снижение, сравнивают со средними значениями по отрасли, с конкурентами.

Если сравнить маржинальность с рентабельностью продаж, которая рассчитывается по операционной прибыли или EBIT, можно оценить эффективность, а точнее неэффективность, косвенных расходов, на которые расходуются проценты маржинальности.

Как видим, благодаря пропорциональному росту расходов на сырье и постоянные издержки на оплату труда и услуг подрядчиков в нашем примере, валовая маржа и маржинальность растут в след за ростом выручки, но с большим темпом. Сильнее падают в 2018 году.

1. В 2019 году из-за снижения на 10% затрат на сырье и материалы – была применена более эффективная технология – маржинальность и валовая маржа выросли сильнее чем в предыдущие годы.
2. Из примера также видно, что в 2018 году мы теряли на косвенных расходах 8% маржинальности, а в 2019 году уже 9,9%, за счет роста управленческих и коммерческих расходов, по всей видимости для того, чтобы обеспечить рост продаж нам пришлось «побегать» и вложиться в продвижение.
3. Большую информативность дает анализ маржинальности в разрезе продуктов — можно оценить, насколько доходны продукты, которые производит компания.

Принцип расчета тот же самый, используем формулы (1) и (2), но в качестве выручки и себестоимости мы берем не консолидированные показатели – общую выручку и общую себестоимость, а выручку по каждому продукту и себестоимость соответственно. См. как планировать маржинальную прибыль по каждому покупателю.

Удельная маржа

• Можно рассчитать удельную маржу, которая покажет, сколько дохода приносит каждая единица продукта. Она рассчитывается делением валовой маржи на количество единиц продукции или как разница между ценой и средними издержками продукции:
• Margin`=Margin/Q=P-AVC (4),
• где
• Q – количество единиц проданного товара;
• P – цена;
• AVC – средние переменные издержки (VC/Q).

Пример расчета

Предположим в нашем случае мы производим два продукта.

1. Новый продукт.

Таблица 2. Аналитический отчет о прибылях и убытках за 2015–2019 гг. по новому продукту, (тыс. руб.)

2015	2016	2017	2018	2019
Продажи, тыс. шт.	20	25	30	35	40
Выручка	40 000	50 000	60 000	70 000	80 000
Себестоимость	40 000	44 250	48 500	52 750	57 000
Сырье и материалы	17 000	21 250	25 500	29 750	34 000
Оплата труда, НДФЛ и взносы	13 000	13 000	13 000	13 000	13 000
Услуги подрядчиков	10 000	10 000	10 000	10 000	10 000
Валовая маржа	—	5 750	11 500	17 250	23 000
Удельная маржа (руб.)	—	230	383	493	575
Маржинальность	0,0%	11,5%	19,2%	24,6%	28,8%

Для этого продукта характерен рост эффективности по мере роста продаж – мы выходим на проектную мощность, мы применяем сторонние работы.

2. Продукт, выпускаемый относительно давно, для которого реализуется проект по оптимизации расходования сырья.

Таблица 3. Аналитический отчет о прибылях и убытках за 2014–2018 гг. по второму продукту (тыс. руб.) 

2015	2016	2017	2018	2019
Продажи, тыс. шт.	50	58	58	46	46
Выручка	60 000	70 000	70 000	55 000	55 000
Себестоимость	45 000	49 750	50 000	43 500	37 675
Сырье и материалы	28 000	32 750	33 000	26 500	20 675
Оплата труда, НДФЛ и взносы	17 000	17 000	17 000	17 000	17 000
Услуги подрядчиков	—	—	—	—	—
Валовая маржа	15 000	20 250	20 000	11 500	17 325
Удельная маржа (руб.)	300	349	345	250	377
Маржинальность	25,0%	28,9%	28,6%	20,9%	31,5%

В 2019 году по второму продукту внедряется новая технология и оптимизируется расход сырья, но происходит это на фоне снижения продаж, из-за чего эффект экономии не так заметен.

Маржа показывает, сколько остается денег в цене продукции, после вычитания переменных издержек, это значение должно обеспечить покрытие постоянных расходов и формирование прибыли для бизнеса. Однако для принятия управленческих решений этого мало, необходимо понимать какой минимальный объем продукции следует выпускать, чтобы покрыть хотя бы постоянные издержки.

В этом поможет анализ точки безубыточности. В точке, в которой прибыль и убытки равны нулю, маржинальная прибыль должна быть равна постоянным расходам. Если нам известны постоянные расходы и маржинальная прибыль на единицу продукции (удельная маржинальная прибыль), мы можем рассчитать число единиц продукции, которое требуется для достижения точки безубыточности.

Источник: https://www.fd.ru/articles/159251-marjinalnost-raschet-i-analiz-pokazatelya